La firma de servicios de inversión y gestión de activos financieros y patrimonios Rentamarkets ha completado el proceso de fusión en el que Seguros MDC ha absorbido el 100% de Previmutua. Rentamarkets se ha servido de su experiencia en el sector seguros para prestar a ambas entidades servicios de asesoramiento estratégico y banca de inversión, incluyendo su expertise en entorno regulatorio y la valoración de las operaciones.

La fusión sirve como carta de presentación de Rentamarkets en el middle market del mercado de seguros, al contar Seguros MDC con un patrimonio de 43 millones de euros y Previmutua con unos 5 millones de euros. Se trata de una operación que ya ha sido ejecutada y aprobada por ambas entidades por sus Asambleas Correspondientes y que está pendiente de la autorización de la Dirección General de Seguros y Fondos de Pensiones (DGSFP). Se prevé que el proceso quede completado como tarde en el primer trimestre de 2021.

La fusión por absorción se encuadra dentro del proceso creciente de concentración en el sector asegurador europeo y español, cumpliendo con las directrices de la DGSFP y las obligaciones establecidas por Solvencia II, que apuntan a la necesidad de una mayor profesionalización de las mutualidades para fortalecer sus niveles de solvencia y la robustez de sus modelos de negocio.
“El negocio asegurador sigue estando tremendamente estratificado en el mercado español, especialmente en lo que atañe a las mutualidades. Ante el mandato del regulador, la fusión de Previmutua a cargo de Seguros MDC da lugar a una entidad mejor preparada para afrontar un entorno de competencia creciente al tiempo que garantiza estabilidad y solidez a sus mutualistas”, explica Gustavo Caballero, responsable de Capital Markets en Rentamarkets.

Esta operación es la primera de M&A que completa Rentamarkets en la industria española de seguros, segmento en el que planea seguir expandiendo su negocio con nuevos deals. De hecho, la compañía cuenta en estos momentos con otros cuatro mandatos de fusiones y adquisiciones activos en su pipeline.

El asesoramiento integral en operaciones propias del negocio de banca de inversión forma parte del proceso de expansión de la cartera de servicios que ha emprendido la compañía en los últimos años, llegando a configurar un equipo especializado tanto en soluciones de Solvencia II como de estructuración y control de riesgos en productos financieros.

Dentro de esta evolución del negocio se enmarca la ejecución en 2019 de la OPV de la socimi Millenium Hotels Real Estate, en la que Rentamarkets actuó como entidad colocadora. También ha participado como co-lead de la ampliación de capital que ha efectuado la socimi en julio de este año.